Im Databricks-\u00d6kosystem l\u00e4uft eine leise Konsolidierungswelle. W\u00e4hrend die Aufmerksamkeit dem Aufstieg der Plattform selbst gilt, einem der am schnellsten wachsenden Daten- und KI-Unternehmen der Geschichte, kaufen Private-Equity-Firmen, globale Systemintegratoren und sogar KI-Labore stetig die Beratungspartner auf, die sie implementieren.<\/p>\n\n\n\n
Unser Partner-\u00d6kosystem-Forschung<\/a> verortet diesen Markt auf der Konsolidierungskurve, der jeder Plattformkanal folgt. Um diesen Markt zu kartieren, haben wir das gesamte Databricks-Partnerverzeichnis (knapp 4.000 Firmen) ausgewertet und jede einzelne recherchiert: Hauptsitz, Mitarbeiterzahl, Spezialisierung und aktuelle Eigent\u00fcmerstruktur. Das Ergebnis ist nach unserem Kenntnisstand die erste umfassende Studie zu M&A bei Databricks-Partnern.<\/p>\n\n\n\n Unten geben wir einen Vorgeschmack darauf, was die Daten zeigen. F\u00fcr das vollst\u00e4ndige Bild, einschlie\u00dflich der kompletten Transaktionsliste, der K\u00e4uferprofile und der Eigent\u00fcmerverteilung nach Tier, laden Sie den vollst\u00e4ndigen Bericht herunter.<\/p>\n\n\n\n Das Databricks-Beratungs\u00f6kosystem z\u00e4hlt \u00fcber 3.200 Firmen, doch seine Form \u00fcberrascht die meisten Beobachter. Nur ein kleiner Bruchteil h\u00e4lt Silver-Status oder h\u00f6her, und die oberste Stufe ist ausschlie\u00dflich von globalen Systemintegratoren mit Zehntausenden Mitarbeitern besetzt. Viele Unternehmen sind als Databricks-Partner registriert, scheinen aber keine nennenswerte Arbeit rund um die Plattform zu leisten.<\/p>\n\n\n\n Darunter liegt die interessante Schicht: Hunderte datenfokussierte Spezialberatungen und ein bemerkenswert kleiner Kreis echter Databricks-Pure-Plays, die weniger als 1% des gesamten \u00d6kosystems ausmachen. Diese Boutiquen sind jung, wachsen schnell und konzentrieren sich auf eine Handvoll M\u00e4rkte in Nordamerika und Europa.<\/p>\n\n\n\n Der Gro\u00dfteil des \u00d6kosystems ist weiterhin in Gr\u00fcnderhand. Doch das \u00e4ndert sich schnell. Unsere Daten zeigen ein klares Muster: Je n\u00e4her ein Partner an der Spitze der Tier-Pyramide sitzt, desto wahrscheinlicher wurde er bereits \u00fcbernommen. Auf der Gold-Stufe ist der Anteil der Partner, die den Besitzer gewechselt haben, um ein Vielfaches h\u00f6her als im Long Tail.<\/p>\n\n\n\n Drei unterschiedliche K\u00e4ufergruppen sind im M&A um Databricks-Partner aktiv, und sie verhalten sich sehr unterschiedlich.<\/p>\n\n\n\n Als Musterbeispiel f\u00fcr M&A unter Databricks-Partnern gilt Lovelytics<\/a>. 2017 in Arlington, Virginia, gegr\u00fcndet und seit 2021 Databricks-Partner, erhielt das Unternehmen im Juni 2023 eine Wachstumsinvestition<\/a> von der Private-Equity-Gesellschaft Interlock Equity gemeinsam mit Databricks Ventures, der ersten Investition des Venture-Arms in einen Beratungs- und Implementierungspartner. Der Gr\u00fcnder und das F\u00fchrungsteam behielten einen signifikanten Anteil.<\/p>\n\n\n\n Diese Struktur hat das Muster vorgegeben, dem das \u00fcbrige \u00d6kosystem gefolgt ist: eine Minderheitsbeteiligung als Plattforminvestment in einen schnell wachsenden Spezialisten, bei der der Plattformanbieter neben dem Finanzinvestor im Cap Table sitzt.<\/p>\n\n\n\n Nach der Investition wuchs das Unternehmen mit einer klassischen Buy-and-Build-Strategie weiter:<\/p>\n\n\n\n Wenn Sie eine Daten- oder Databricks-Beratung besitzen, entwickelt sich der Markt zu Ihren Gunsten. Die Aufbereitung und Bereitstellung von Daten f\u00fcr KI scheint einer der wenigen Bereiche der IT-Dienstleistungen zu sein, f\u00fcr die Wachstum erwartet wird, und Databricks selbst wirkt wie ein starker Anbieter, gut kapitalisiert und f\u00fcr weiteres Wachstum ger\u00fcstet.<\/p>\n\n\n\n Entscheidend ist aus unserer Sicht, wie das Unternehmen f\u00fcr einen Verkauf positioniert ist. Ein wenig Databricks- oder Datenarbeit, die in einem gro\u00dfen, wenig diversifizierten IT-Dienstleistungsgesch\u00e4ft versteckt liegt, erzielt keine hohe Bewertung. Spezialisierte Datenberatungen mit Fokus auf Databricks, Snowflake, Data Engineering und \u00c4hnliches sind das, wonach viele K\u00e4ufer aktiv suchen.<\/p>\n\n\n\n Wenn Sie \u00fcber einen Verkauf nachgedacht haben, k\u00f6nnte jetzt einer der besten Zeitpunkte daf\u00fcr sein. Gleichzeitig sorgen Sie sich vielleicht, das k\u00fcnftige Wachstum Ihres Unternehmens zu verpassen. Wenn Sie dieses Dilemma abw\u00e4gen, nehmen Sie Kontakt auf \u2014 wir k\u00f6nnen besprechen, wie sich der richtige Zeitpunkt w\u00e4hlen l\u00e4sst, damit Sie weder Geld auf dem Tisch liegen lassen noch die aktuelle Dynamik verpassen.<\/p>\n\n\n\n Zwar gibt es nicht gen\u00fcgend Transaktionen von Databricks-Partnern mit offengelegten Bewertungen, um belastbare Schl\u00fcsse zu ziehen, doch verfolgen wir die Bewertungen im Bereich Daten und Analytics, die mit einem Median von 16,0x EBITDA die h\u00f6chsten in der IT sind. <\/p>\n\n\n\n In unserer Praxis sehen wir, dass die besten Daten- und Analytics-Unternehmen regelm\u00e4\u00dfig mit \u00fcber 10x EBITDA bewertet werden, sofern sie starke Merkmale aufweisen, etwa schnelles Wachstum, Enterprise-Kunden und eine relevante Gr\u00f6\u00dfe.<\/p>\n\n\n\n Der vollst\u00e4ndige Bericht zum Zustand des Databricks-\u00d6kosystems und zu M&A enth\u00e4lt:<\/p>\n\n\n\n Laden Sie den vollst\u00e4ndigen Bericht herunter, oder wenn Sie lieber durchsprechen m\u00f6chten, was die Ergebnisse konkret f\u00fcr Ihr Unternehmen bedeuten: nehmen Sie Kontakt mit uns auf<\/a>.<\/p>\n\n\n\nEine steile Pyramide, noch \u00fcberwiegend in Gr\u00fcnderhand<\/h2>\n\n\n\n
Wer kauft, und warum<\/h2>\n\n\n\n
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Fallstudie: Lovelytics und das erste Databricks-Pure-Play-Roll-up<\/h2>\n\n\n\n
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Was Verk\u00e4ufer wissen m\u00fcssen<\/h2>\n\n\n\n
Bewertungen von Databricks-Partnern<\/h2>\n\n\n\n
Subsektor<\/th> Deals (n)<\/th> 1. Quartil<\/th> Median<\/th> 3. Quartil<\/th> Mediane Dealgr\u00f6\u00dfe<\/th><\/tr><\/thead> Daten & Analytik<\/a><\/td> 17<\/td> 7,9x<\/td> 16,0x<\/strong><\/td> 25,5x<\/td> $50M<\/td><\/tr> Cybersicherheitsdienstleistungen<\/a><\/td> 24<\/td> 7,5x<\/td> 13,4x<\/strong><\/td> 24,5x<\/td> $20M<\/td><\/tr> Digital Engineering*<\/a><\/td> 27<\/td> 9,0x<\/td> 12,3x<\/strong><\/td> 16,6x<\/td> 338 Mio. USD<\/td><\/tr> Softwareentwicklung<\/a><\/td> 72<\/td> 8,2x<\/td> 11,4x<\/strong><\/td> 18,4x<\/td> $49M<\/td><\/tr> Systemintegration<\/a><\/td> 102<\/td> 6,7x<\/td> 10,2x<\/strong><\/td> 14,7x<\/td> $38M<\/td><\/tr> MSPs<\/a><\/td> 79<\/td> 6,1x<\/td> 9,9x<\/strong><\/td> 13,6x<\/td> $36M<\/td><\/tr> IT-Beratung<\/a><\/td> 30<\/td> 6,8x<\/td> 9,0x<\/strong><\/td> 11,9x<\/td> 62 Mio. USD<\/td><\/tr> Cloud-Dienste<\/a><\/td> 10<\/td> 6,8x<\/td> 8,0x<\/strong><\/td> 10,3x<\/td> $15M<\/td><\/tr> Value-Added Reseller (VARs)<\/a><\/td> 91<\/td> 5,4x<\/td> 7,9x<\/strong><\/td> 11,7x<\/td> 42 Mio. USD<\/td><\/tr><\/tbody><\/table> Verschaffen Sie sich das vollst\u00e4ndige Bild<\/h2>\n\n\n\n
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\u00dcber Aventis Advisors<\/h2>\n\n\n\n